РЕЗЮМЕ
ПОДТВЕРЖДЕН КРЕДИТНЫЙ РЕЙТИНГ
Общество с ограниченной ответственностью «Национальное Рейтинговое Агентство» (далее – НРА, Агентство) подтвердило кредитный рейтинг ООО «Остров Машин» на уровне «В+|ru|» по национальной рейтинговой шкале для Российской Федерации, прогноз по рейтингу «Стабильный».
РЕЗЮМЕ
Кредитный рейтинг (далее – Рейтинг) ООО «Остров Машин» (далее – Компания) на уровне «B+|ru|» обусловлен: (1) приемлемой оборачиваемостью дебиторской задолженности; (2) приемлемым уровнем оценки показателя текущей ликвидности; (3) средней оценкой показателя обеспеченности запасов; (4) низкой зависимостью от покупателей.
Уровень рейтинга ограничивается: (1) низкой оценкой рентабельности собственного капитала; (2) низким уровнем покрытия процентных расходов; (3) низким показателем рентабельности по чистой прибыли; (4) недостаточной формализацией стратегического управления; (5) низким уровнем системы управления рисками; (6) рисками ухудшения финансового результата на фоне капитальных затрат.
Компания зарегистрирована в 2016 году в Московской области и является дистрибьютором по продаже дорожно-строительной техники марки LiuGong (КНР) на российском рынке. Компания занимается поставками оригинальных запчастей, дополнительного оборудования, расходных материалов, а также располагает технической базой и сервисной службой.
Компанией владеют ее учредители — Магнат Лев Викторович (33,33%); Орлов Алексей Геннадиевич (33,33%); Кричевский Павел Борисович (33,33%).
По состоянию на 31 марта 2025 года Компания имеет в своем составе 17 территориально обособленных структурных подразделений.
Выручка Компании за 2024 год в соответствии с РСБУ составила 6 429 млн руб. (за 2023 год: 4 227 млн руб.). Выручка в 1 кв. 2024 года составила 1 185 млн руб. (за 1 кв. 2024 года: 1 244 млн руб.).
Официальный сайт: https://ostrovmashin.ru/o-kompanii/
ОБОСНОВАНИЕ РЕЙТИНГА
ОБОСНОВАНИЕ ПРИСВОЕННОГО РЕЙТИНГА
Ключевыми положительными факторами рейтинговой оценки являются:
- приемлемая оборачиваемость дебиторской задолженности. За период с 01.04.2024 по 31.03.2025 срок оборота составил 77 дней (2024 год: 67 дней);
- приемлемый уровень оценки показателя текущей ликвидности. На 31.03.2025 показатель составил 1,8 (на 31.12.2024: 2,4). Снижение показателя связано со снижением запасов и ростом краткосрочных обязательств.
- средняя оценка показателя обеспеченности запасов. За период с 01.04.2024 по 31.03.2025 показатель составил 0,9 (за 2024 год: 1,1);
- низкая зависимость от покупателей. В 2024 году ни один покупатель не имел доли в выручке свыше 10%.
Ключевыми сдерживающими факторами рейтинговой оценки являются:
- низкая оценка рентабельности собственного капитала. Показатель за период с 01.04.2024 по 31.03.2025 год составил 13% (за 2024 год: 13%);
- низкий уровень покрытия процентных расходов. За период с 01.04.2024 по 31.03.2025 показатель составил 0,8 (за 2024 год: 1,4);
- низкий показатель рентабельности по чистой прибыли. За период с 01.04.2024 по 31.03.2025 показатель составил 1% (за 2024 год: 1%);
- недостаточная формализация стратегического управления. Стратегия развития Компании в форме отдельного документа не формализована;
- низкий уровень системы управления рисками. Агентство отмечает отсутствие формализованной системы управления рисками;
- риски ухудшения финансового результата на фоне капитальных затрат. НРА допускает снижение финансового результата в течение ближайших 12 месяцев на фоне инвестиционных затрат, направленных на строительство сервисного центра в д. Елино (Московская область).
КЛЮЧЕВЫЕ ДОПУЩЕНИЯ
Ключевые допущения НРА, использованные при рейтинговом анализе Компании:
- отсутствие законодательных изменений, влияющих на возможность осуществления деятельности Компании;
- отсутствие резких шоков на рынке;
- сохранение сотрудничества с компанией LiuGong (КНР).
ФАКТОРЫ, КОТОРЫЕ МОГУТ ВЛИЯТЬ НА УРОВЕНЬ РЕЙТИНГА В ТЕЧЕНИЕ БЛИЖАЙШИХ 12 МЕСЯЦЕВ
Будущие события, которые могут оказать поддержку текущему уровню рейтинга:
- повышение показателя рентабельности собственного капитала и по чистой прибыли;
- развитие системы корпоративного управления;
- формализация стратегии развития Компании;
- формализация системы управления рисками.
Будущие события, которые могут оказать негативное влияние на уровень рейтинга:
- значительное сокращение объемов бизнеса;
- рост долговой нагрузки и расходов по ее обслуживанию;
- существенные перераспределение денежных потоков на другие компании бенефициаров;
- наступление негативных событий репутационного характера.
Базовый рейтинг (оценка собственной кредитоспособности) подтвержден на уровне «В+|ru|». Методология учета внешней поддержки при присвоении кредитных рейтингов по национальной рейтинговой шкале для Российской Федерации не применялась.
Кредитный рейтинг Компании подтвержден на основании отчетности, сформированной по РСБУ по состоянию на 31 марта 2025 года.
ПРОГНОЗ
Стабильный прогноз предполагает с высокой долей вероятности сохранение текущего уровня рейтинга в течение следующих 12 (Двенадцати) месяцев.
ДОПОЛНИТЕЛЬНАЯ ИНФОРМАЦИЯ
Дата первого опубликованного рейтинга 23-07-2024 Дата последнего опубликованного рейтинга 23-07-2024 Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по кредитному рейтингу ожидается в течение 12 месяцев с даты заседания рейтингового комитета, принявшего решение о данном рейтинговом действии. Методологии, применявшиеся при определении рейтинга Методология присвоения кредитных рейтингов нефинансовым компаниям по национальной рейтинговой шкале для Российской Федерации. Дополнительные услуги Компании не оказывались. Существенные источники информации, используемые при определении рейтинга Информация, предоставленная Компанией.Данные, размещенные на сайте Компании.
Отраслевые данные, опубликованные Росстатом и в открытых источниках.
Имеющиеся ограничения рейтинга или прогноза по рейтингу Кредитный рейтинг присвоен с учетом всей имеющейся в распоряжении Агентства информации о Компании, которую Рейтинговый комитет считает заслуживающей доверия и потенциально значимой для принятия решения о присвоении кредитного рейтинга, а также отвечающей утвержденной Агентством Методологии.Рейтинговые аналитики принимают все надлежащие меры для того, чтобы удостовериться в качестве, достаточности и достоверности информации для применения Методологии, а также надежности источников информации, но не проводят всестороннюю проверку или независимую верификацию получаемой информации.
Конфликтов интересов в рамках кредитного рейтингового анализа и присвоения Рейтинга выявлено не было.
Настоящий пресс-релиз подготовлен Обществом с ограниченной ответственностью «Национальное Рейтинговое Агентство» (ООО «НРА»). Содержащаяся в пресс-релизе информация раскрывается в соответствии с действующим законодательством Российской Федерации, является интеллектуальной собственностью ООО «НРА», все права на нее охраняются действующим законодательством; ее распространение без ссылки на источник не допускается. Законным источником публикации документа является официальный сайт ООО «НРА» в информационно-телекоммуникационной сети Интернет по адресу: https://www.ra-national.ru/
ООО «НРА» и любые его работники не несут ответственности за любые последствия, которые наступили у лиц, ознакомившихся с настоящим пресс-релизом, в результате их самостоятельных действий в связи с полученной из него информацией, в том числе за любые убытки или ущерб иного характера, прямо или косвенно связанные с такими действиями. Содержащаяся в пресс-релизе информация, включая присвоенные рейтинги и иные результаты экспертной работы, представляет собой выражение независимого мнения ООО «НРА» на дату подготовки пресс-релиза, и любые сделанные в нем предположения, выводы и заключения не имели целью и не являются предоставлением рекомендаций по принятию инвестиционных решений и проведению операций на финансовых рынках или консультацией по вопросам ведения финансово-хозяйственной деятельности. Обновление информации после публикации пресс-релиза осуществляется только в случаях, предусмотренных действующим законодательством Российской Федерации или заключенным ООО «НРА» договором.
Данные, размещенные на сайте Компании.
Отраслевые данные, опубликованные Росстатом и в открытых источниках.
Рейтинговые аналитики принимают все надлежащие меры для того, чтобы удостовериться в качестве, достаточности и достоверности информации для применения Методологии, а также надежности источников информации, но не проводят всестороннюю проверку или независимую верификацию получаемой информации.
