НРА повысило некредитный рейтинг надежности и качества услуг ООО «Баланс Эссет Менеджмент» до уровня «А|ru.am|» по национальной рейтинговой шкале управляющих компаний для Российской Федерации, изменив прогноз на «стабильный»

ПОВЫШЕН НЕКРЕДИТНЫЙ РЕЙТИНГ

Общество с ограниченной ответственностью «Национальное Рейтинговое Агентство» (далее – НРА, Агентство) повысило некредитный рейтинг надёжности и качества услуг ООО «Баланс Эссет Менеджмент» до уровня «А|ru.am|» по национальной рейтинговой шкале управляющих компаний для Российской Федерации, прогноз «стабильный».

РЕЗЮМЕ

Некредитный рейтинг надёжности и качества услуг (далее – Рейтинг) ООО «Баланс Эссет Менеджмент» (далее – Компания) на уровне «A|ru.am|» обусловлен:

·         увеличением масштабов бизнеса и объема активов под управлением;

·         расширением клиентской базы и ростом ее диверсификации;

·         комфортной оценкой компетенций ключевого персонала;

·         ростом операционных результатов.

Уровень Рейтинга ограничивается:

·         высокой концентрацией бизнеса;

·         сдержанной оценкой достаточности капитала;

·         умеренной оценкой инвестиционного портфеля

Повышение рейтинга до уровня «A|ru.am|» обусловлено положительной динамикой активов под управлением, ростом рентабельности деятельности, а также улучшением диверсификации клиентской базы Компании.

ООО «Баланс Эссет Менеджмент» было зарегистрировано в 2004 году. Компания обладает лицензией на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21-000-1-00719 от 13.05.2010.

Совокупный рост объема активов под управлением за год на 30.09.2025 составил 44%. За период январь-сентябрь 2025 года выручка Компании выросла на 68,4% по сравнению с аналогичным показателем прошлого года.

Сайт Компании: https://balance-am.ru

ОБОСНОВАНИЕ ПРИСВОЕННОГО РЕЙТИНГА

 Ключевыми положительными факторами рейтинговой оценки являются:

 ·         увеличение масштабов бизнеса и объема активов под управлением;

·         расширение клиентской базы и рост ее диверсификации: увеличение количества клиентов способствовало привлечению новых активов, за счет чего доля основного клиента начала снижаться, что способствовало росту диверсификации клиентской базы Компании (концентрация на топ-5 клиентов снизалась с 60% до 40%). В анализируемом периоде портфель Компании пополнился клиентами из сегментов информационных технологий и коммерческой недвижимости, были открыты новые Фонды;

·         комфортная оценка компетенций ключевого персонала: в рамках года прошло усиление ключевого состава команды, пересмотрена мотивационная программа для персонала, так же Компания обладает многолетней экспертизой на российском рынке в области создания и управления ЗПИФ;

·         рост операционных результатов Компании: динамика выручки по итогам 2024 года демонстрирует прирост относительно 2023 года на 163,7%. Совокупный рост дохода по итогам 2024 года составил 100,6% к аналогичному показателю за 2023 год.

Ключевыми сдерживающими факторами рейтинговой оценки являются:

 ·         высокая концентрация бизнеса: ключевым направлением является управление активами ЗПИФ;

·         сдержанная оценка достаточности капитала: усредненная за последние 3 года оценка показателя обеспеченности капиталом составила менее 1 года, что говорит об ограниченной возможности автономного обеспечения деятельности Компании (покрытие постоянных операционных расходов) в условиях стресса (отсутствия доходов). При этом отмечается положительная динамика по ряду операционных показателей за счет стабилизации финансовых показателей компании в положительной зоне;

·         умеренная оценка инвестиционного портфеля: отмечается концентрация на ряде объектов, оценка кредитного качества, которых затруднена.

КЛЮЧЕВЫЕ ДОПУЩЕНИЯ

Ключевые допущения НРА, использованные при некредитном рейтинговом анализе Компании:

·         отсутствие законодательных изменений, влияющих на возможность осуществления деятельности Компании;

·         реализация стратегических планов Компании.

ФАКТОРЫ, КОТОРЫЕ МОГУТ ВЛИЯТЬ НА УРОВЕНЬ РЕЙТИНГА В ТЕЧЕНИЕ БЛИЖАЙШИХ 12 МЕСЯЦЕВ

Будущие события, которые могут оказать поддержку текущему уровню Рейтинга:

·         рост операционных показателей деятельности Компании, повышение оценки значений показателя операционной эффективности CTI и ROE Компании (значений показателей на периоде 3 лет);

·         рост показателей диверсификации портфеля под управлением и его качества;

·         продолжение роста числа клиентов;

·         сохранение текущих объемов бизнеса.

Будущие события, которые могут оказать негативное влияние на уровень Рейтинга:

·         возникновение репутационных рисков деятельности Компании;

·         рост операционных затрат (расходы на персонал и т.д.) более чем на 40% за год;

·         увеличение финансовых рисков портфеля (сокращение объема ликвидных активов, ухудшение кредитного качества активов, появление дефолтных облигаций в портфеле);

·         серьезное сокращение (свыше 25%) объема клиентской базы.

ПРОГНОЗ

«Стабильный» прогноз предполагает с высокой долей вероятности сохранение текущего уровня рейтинга в течение следующих 12 (двенадцати) месяцев.

ДОПОЛНИТЕЛЬНАЯ ИНФОРМАЦИЯ

Конфликтов интересов в рамках рейтингового анализа и присвоения рейтинга выявлено не было.

Настоящий пресс-релиз подготовлен Обществом с ограниченной ответственностью «Национальное Рейтинговое Агентство» (ООО «НРА»). Содержащаяся в пресс-релизе информация раскрывается в соответствии с действующим законодательством Российской Федерации, является интеллектуальной собственностью ООО «НРА», все права на нее охраняются действующим законодательством; ее распространение без ссылки на источник не допускается. Законным источником публикации документа является официальный сайт ООО «НРА» в информационно-телекоммуникационной сети Интернет по адресу: www.ra–national.ru.

ООО «НРА» и любые его работники не несут ответственности за любые последствия, которые наступили у лиц, ознакомившихся с настоящим пресс-релизом, в результате их самостоятельных действий в связи с полученной из него информацией, в том числе за любые убытки или ущерб иного характера, прямо или косвенно связанные с такими действиями. Содержащаяся в пресс-релизе информация, включая присвоенные рейтинги и иные результаты экспертной работы, представляет собой выражение независимого мнения ООО «НРА» на дату подготовки пресс-релиза, и любые сделанные в нем предположения, выводы и заключения не имели целью и не являются предоставлением рекомендаций по принятию инвестиционных решений и проведению операций на финансовых рынках или консультацией по вопросам ведения финансово-хозяйственной деятельности. Обновление информации после публикации пресс-релиза осуществляется только в случаях, предусмотренных действующим законодательством Российской Федерации или заключенным ООО «НРА» договором.