НРА подтвердило кредитный рейтинг АО АКБ «НОВИКОМБАНК» на уровне «AA|ru|» по национальной рейтинговой шкале для Российской Федерации, изменив прогноз на «позитивный»

ПОДТВЕРЖДЕН КРЕДИТНЫЙ РЕЙТИНГ

Общество с ограниченной ответственностью «Национальное Рейтинговое Агентство» (далее – НРА, Агентство) подтвердило кредитный рейтинг АО АКБ «НОВИКОМБАНК» на уровне «AA|ru|» по национальной рейтинговой шкале для Российской Федерации, изменив прогноз на «позитивный».

РЕЗЮМЕ

Кредитный рейтинг (далее – Рейтинг) АО АКБ «НОВИКОМБАНК» (далее – кредитная организация / КО / Банк) на уровне «AA|ru|» обусловлен:

• адекватной позицией по капиталу;
• положительной динамикой ресурсной базы;
• высокими показателями рентабельности и операционной эффективности;
• хорошим качеством активов;
• высокими оценками ряда показателей бизнес-профиля;
• умеренными показателями ликвидности.

Уровень рейтинга также обусловлен очень высокой вероятностью получения поддержки со стороны государства как конечного бенефициара.

Уровень рейтинга ограничивается:

• невысоким уровнем залогового обеспечения кредитного портфеля;
• повышенной концентрацией на текущих группах клиентов;
• средней диверсификацией бизнеса по источникам дохода.

АО АКБ «НОВИКОМБАНК» является крупным Банком с универсальной лицензией (на 01.10.2025 входит в ТОП-20 по активам и капиталу), зарегистрирован в реестре Банка России 25.10.1993 под регистрационным номером 2546 и имеет генеральную лицензию на ведение банковской деятельности, а также лицензию на привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов. Банк является профессиональным участником рынка ценных бумаг и осуществляет брокерскую, дилерскую, депозитарную деятельность и деятельность по управлению ценными бумагами в соответствии с выданными лицензиями.

Активы-нетто по состоянию на 01.10.2025 составляют 1 трлн руб., капитал – 126,4 млрд руб., прибыль за 9 месяцев 2025 года – 22,3 млрд руб. (прибыль за 2024 год: 30,9 млрд руб.).

Банк является участником системы обязательного страхования вкладов, членом Союза машиностроителей России, Ассоциации банков России (Ассоциация «Россия»), Национальной финансовой ассоциации, Российско-Китайского делового совета, Национальной ассоциации участников фондового рынка, Российской Национальной Ассоциации Участников Финансовых Коммуникаций (Росфинком), Ассоциации организаций строительного комплекса атомной отрасли (АСКАО), Торгово-промышленной палаты Российской Федерации (также является членом 24 региональных отделений ТПП РФ).

Банк специализируется на финансировании и обслуживании ведущих предприятий высокотехнологичных отраслей российской промышленности, авиации и автопрома, участвует в реализации мер государственной поддержки приоритетных отраслей и сегментов экономики.

Структура владения прозрачна: основным акционером Банка является головная организация холдинговой компании (интегрированной структуры) в области предоставления финансовых услуг, входящее в структуру государственной корпорации.

Сеть подразделений состоит из головного офиса, расположенного в Москве, 5 филиалов, 1 зарубежного представительства, 24 дополнительных офисов, а также 14 удаленных точек обслуживания, и охватывает основные крупные города России.

Сайт Банка в сети Интернет: https://novikom.ru/

ОБОСНОВАНИЕ РЕЙТИНГА

Ключевыми положительными факторами рейтинговой оценки являются:

• адекватная позиция по капиталу: уровень капитала Банка на текущий момент является достаточным для соблюдения регуляторных нормативов Банка России с запасом при регулярной выплате дивидендов (на 01.10.2025 Н1.0=15,24%, Н1.1=11,47%, Н1.2=12,08%). За счет капитализации прибыли динамика роста капитала за 12 месяцев является положительной (+12,8%). Стресс-тест достаточности капитала с начала 2025 года находится в положительной зоне из-за роста основного капитала Банка, что позитивно оценивается Агентством. Оценка показателя иммобилизации собственного капитала находится на высоком уровне. Показатель финансовой независимости за 12 месяцев снизился до 12,2% из-за более существенного роста активов по сравнению с капиталом (на 01.10.2025: 13,3%);
• положительная динамика ресурсной базы: за последние 12 месяцев она выросла на 22,5% за счет роста остатков на депозитах клиентов. Диверсификация ресурсной базы по внешним источникам фондирования по состоянию на 01.10.2025 оценивается выше среднего (HHI=34,7%). Банк расширяет источники фондирования за счет краткосрочных привлечений средств в виде межбанковских кредитов, развивает сотрудничество с федеральными, региональными и местными органами власти, институтами развития, федеральными и региональными фондами. Основным источником внешнего фондирования являются остатки на текущих/расчетных счетах (корпоративных клиентов и ИП; организаций, находящихся в государственной собственности; головного исполнителя/исполнителя государственного оборонного заказа;  физических лиц-резидентов и нерезидентов; юридических лиц-нерезидентов), на которые по состоянию на 01.10.2025 приходится 36% обязательств Банка (329 млрд руб., -9,3% за 12 месяцев). На отрицательную динамику остатков оказала влияние утрата статуса уполномоченного банка по обслуживанию государственного оборонного заказа, при этом отток средств был плановым и частично нивелирован поступлением денежных средств на расчетные счета клиентов в связи с участием Банка в новой государственной программе поддержки гражданской авиации. Депозитный портфель (Федерального казначейства, финансовых органов субъектов Российской Федерации и органов местного самоуправления; организаций, находящихся в государственной собственности; корпоративных клиентов и ИП; физических лиц-резидентов и нерезидентов; субординированный займ) по состоянию на 01.10.2025 составляет 56,5% обязательств (516,3 млрд руб., +61,2% за 12 месяцев);
• высокие показатели рентабельности и операционной эффективности: Агентство отмечает стабильно высокий уровень рентабельности КО (на 01.10.2025 ROE=25,24%); показатель чистой процентной маржи, показывающий разницу между стоимостью процентных активов и процентных пассивов, на 01.10.2025 составляет 4,58%; покрытие операционных расходов Банка собственными операционными доходами оценивается на высоком уровне (показатель CTI=27,43%);
• хорошее качество активов: качество кредитного портфеля за вычетом резервов по состоянию на 01.10.2025, составляющего 56,5% активов-нетто (583,7 млрд руб., -11,9% за 12 месяцев), можно оценить как хорошее. Банк кредитует крупные системообразующие предприятия реального сектора экономики, машиностроения и высоких технологий, реализует государственные программы, осуществляет стратегическое партнерство с корпорацией, при этом работает над диверсификацией клиентской базы. Кредиты, предоставленные корпоративным клиентам, занимают 77,1% совокупной ссудной задолженности (451,6 млрд руб., -11,3% за 12 месяцев); на ссудную задолженность государственных и бюджетных организаций приходится 17,1% кредитного портфеля (100 млрд руб., -24,4% за 12 месяцев); кредиты, предоставленные розничным клиентам (ипотечные и потребительские), занимают 5,8% совокупной ссудной задолженности (34,2 млрд руб.,+19,3% за 12 месяцев). Совокупный уровень просроченной на 01.10.2025 составляет 1,27% и находится на низком уровне. Качество прочих активов КО, состоящих из денежных средств и их эквивалентов, остатков на корреспондентском счете в Банке России и размещенных МБК банкам-резидентам, оценивается высоко. В рамках консервативного подхода Банк размещает краткосрочную ликвидность преимущественно в МБК крупным отечественным банкам и в Банке России. Портфель ценных бумаг на 01.10.2025 занимает 7,1% активов-нетто и составляет 73,2 млрд руб. (+34,2% за 12 месяцев), состоит из облигаций эмитентов с высоким кредитным качеством, 94,6% приходится на ОФЗ. Диверсификация бизнеса по работающим активам оценивается на уровне выше среднего (на 01.10.2025 индекс HHI=43,8%). Показатель стоимости риска (COR), рассчитанный по методике Агентства, находится на низком уровне: на 01.10.2025 отношение средней величины сформированных резервов на возможные потери к среднему значению величины работающих активов за последние полгода составляет 1,53%;
• высокие оценки ряда показателей бизнес-профиля: Банк активно развивается, в настоящее время входит в ТОП-20 банков по активам и капиталу, рыночные позиции оцениваются на высоком уровне. КО сотрудничает с органами власти, что оказывает положительное влияние на ее работу. Банк осуществляет деятельность в статусе дочернего банка и является ключевым звеном финансового центра государственной корпорации. Расширение географии деятельности определяется региональным присутствием крупнейших предприятий корпорации, стратегическое партнерство формирует качественную клиентскую базу, состоящую из крупных системообразующих предприятий реального сектора экономики, машиностроения и высоких технологий. Структура владения Банком транспарентная. Система корпоративного управления и система управления рисками Банка оцениваются на высоком уровне. Стратегия развития Банка, наряду с целенаправленной работой по диверсификации клиентской базы, предполагает развитие продуктивного сотрудничества с предприятиями корпорации как в части кредитования, так и в части привлечения ресурсов, с фокусом на рост и экспансию, цифровизацию и следование принципам устойчивого развития. Агентство отмечает, что в соответствии с полученными документами, Банк сохраняет приверженность принципам устойчивого развития и продолжает развитие и внедрение новых ESG-инициатив;
• умеренные показатели ликвидности: объем ликвидных активов за последние 12 месяцев вырос на 26,5% и составляет 10,9% активов-нетто. Они представлены денежными средствами и их эквивалентами, остатками на корреспондентском счете в Банке России, остатками на счетах НОСТРО и размещенными МБК. Нормативы ликвидности соблюдаются с запасом (по состоянию на 01.10.2025 Н3=104,91%, Н2=82,45%, Н4=47,58%). На последнюю отчетную дату Агентство оценивает показатель стресс-ликвидности на уровне выше среднего за счет роста остатков на счетах НОСТРО и портфеля облигаций, а также снижения остатков на расчетных счетах клиентов.

Вероятность получения поддержки со стороны государства как конечного бенефициара оценивается как очень высокая: рейтингуемое лицо является коммерческой организацией, и его дефолт или ослабление кредитоспособности могут нарушить деятельность других организаций и оказать значительное системное воздействие на экономику страны или региона; государство является очень крупным и стабильным акционером и оказывает значительное влияние на стратегию и бизнес-планы рейтингуемого лица. В среднесрочной перспективе приватизация не предусматривается.

Ключевыми сдерживающими факторами рейтинговой оценки являются:

• невысокий уровень залогового обеспечения кредитного портфеля, что объясняется особенностями кредитной политики и принятых Банком подходов к структурированию сделок;
• повышенная концентрация на текущих группах клиентов: специализация на финансировании и обслуживании ведущих предприятий приоритетных отраслей и сегментов экономики обуславливает концентрацию кредитного портфеля на определенных отраслях (добывающая промышленность, научно-производственная деятельность, авиационная промышленность, энергетика); объем кредитования связанных сторон снижается, но остается высоким. Концентрация на крупнейшей группе кредиторов и зависимость ресурсной базы от связанных сторон оцениваются как повышенные, при этом Агентство относит остатки на счетах компаний корпорации к стабильному источнику фондирования и отмечает, что Банк стремится диверсифицировать клиентскую базу;
• средняя диверсификация бизнеса по источникам дохода: по состоянию на 01.10.2025 индекс HHI=44,3%, основными источниками дохода являются процентные доходы от кредитов юридическим лицам и межбанковских кредитов.

На указанные выше количественные и качественные факторы приходится наибольший вес от общего веса предусмотренных применявшейся методологией факторов, учитываемых при оценке собственной кредитоспособности рейтингуемого лица.

КЛЮЧЕВЫЕ ДОПУЩЕНИЯ

Ключевые допущения, использованные при рейтинговом анализе КО:

• стабильность макроэкономической ситуации и банковского сектора в России в среднесрочной перспективе;
• сохранение состава ключевых акционеров;
• стабильность ресурсной базы Банка;
• отсутствие законодательных и регуляторных изменений, а также предписаний, негативно влияющих на деятельность Банка;
• следование действующей стратегии развития, предоставленной Банком.

ФАКТОРЫ, КОТОРЫЕ МОГУТ ВЛИЯТЬ НА УРОВЕНЬ РЕЙТИНГА В ТЕЧЕНИЕ БЛИЖАЙШИХ 12 МЕСЯЦЕВ

Будущие события, которые могут оказать поддержку текущему уровню рейтинга:

• положительная динамика собственного капитала;
• дальнейшее увеличение диверсификации ресурсной базы и бизнеса;
• улучшение позиций по показателям ликвидности;
• сохранение показателей рентабельности деятельности;
• сохранение качества портфеля выданных гарантий и кредитного портфеля, а также рост уровня его обеспечения;
• снижение доли кредитования связанных сторон;
• снижение доли реструктуризированных кредитов.

Будущие события, которые могут оказать негативное влияние на уровень рейтинга:

• ухудшение позиций Банка по показателям капитализации, ликвидности, прибыльности и маржинальности;
• сокращение ресурсной базы (свыше 20%) в результате усиления конкуренции со стороны других кредитных организаций;
• существенное снижение объемов операций значимых клиентов;
• ухудшение качества кредитного и гарантийного портфеля;
• ухудшение диверсификации ресурсной базы и бизнеса;
• негативные события репутационного характера.

ПРОГНОЗ

«Позитивный» прогноз предполагает с высокой долей вероятности повышение текущего уровня рейтинга в течение следующих 12 (двенадцати) месяцев.

Прогноз основывается на ожиданиях Агентства относительно дальнейшего возможного повышения Базового рейтинга (ОСК), последующего за текущим повышением, по мере улучшения финансовых показателей Банка в среднесрочной перспективе, в частности, снижения рисков концентрации кредитного портфеля на связанных сторонах, положительной динамике собственного капитала и увеличения диверсификации ресурсной базы и бизнеса.

РЕГУЛЯТОРНОЕ РАСКРЫТИЕ И ДОПОЛНИТЕЛЬНАЯ ИНФОРМАЦИЯ

Конфликтов интересов в рамках рейтингового анализа и присвоения рейтинга выявлено не было.

Настоящий пресс-релиз подготовлен Обществом с ограниченной ответственностью «Национальное Рейтинговое Агентство» (ООО «НРА»). Содержащаяся в пресс-релизе информация раскрывается в соответствии с действующим законодательством Российской Федерации, является интеллектуальной собственностью ООО «НРА», все права на нее охраняются действующим законодательством; ее распространение без ссылки на источник не допускается. Законным источником публикации документа является официальный сайт ООО «НРА» в информационно-телекоммуникационной сети Интернет по адресу: www.ra–national.ru.

ООО «НРА» и любые его работники не несут ответственности за любые последствия, которые наступили у лиц, ознакомившихся с настоящим пресс-релизом, в результате их самостоятельных действий в связи с полученной из него информацией, в том числе за любые убытки или ущерб иного характера, прямо или косвенно связанные с такими действиями. Содержащаяся в пресс-релизе информация, включая присвоенные рейтинги и иные результаты экспертной работы, представляет собой выражение независимого мнения ООО «НРА» на дату подготовки пресс-релиза, и любые сделанные в нем предположения, выводы и заключения не имели целью и не являются предоставлением рекомендаций по принятию инвестиционных решений и проведению операций на финансовых рынках или консультацией по вопросам ведения финансово-хозяйственной деятельности. Обновление информации после публикации пресс-релиза осуществляется только в случаях, предусмотренных действующим законодательством Российской Федерации или заключенным ООО «НРА» договором.