НРА подтвердило кредитный рейтинг АО «Экспобанк» на уровне «AA-|ru|» по национальной рейтинговой шкале для Российской Федерации, прогноз «стабильный»

ПОДТВЕРЖДЕН КРЕДИТНЫЙ РЕЙТИНГ

Общество с ограниченной ответственностью «Национальное Рейтинговое Агентство» (далее – НРА, Агентство) подтвердило кредитный рейтинг АО «Экспобанк» на уровне «AA-|ru|» по национальной рейтинговой шкале для Российской Федерации, прогноз по рейтингу «стабильный».

РЕЗЮМЕ

Кредитный рейтинг (далее – Рейтинг) АО «Экспобанк» (далее – кредитная организация / КО / Банк) на уровне «AA-|ru|» обусловлен:

• высокими оценками показателей ликвидности и достаточности капитала;
• высокими показателями операционной эффективности и рентабельности деятельности;
• положительной оценкой бизнес-профиля.

Уровень рейтинга ограничивается:

• умеренной оценкой качества активов;
• снижением темпов прироста ресурсной базы.

АО «Экспобанк» является крупным по размеру активов и капитала Банком с универсальной лицензией (входит в ТОП-30), зарегистрирован 27.07.1994 в Москве, регистрационный номер 2998, является Банком с универсальной лицензий, имеет лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг.

Среди ключевых направлений бизнеса Банка можно выделить корпоративное кредитование, предоставление банковских гарантий, РКО юридических лиц и ИП, вклады и накопительные счета, валютно-обменные операции и операции на финансовых рынках. Также Банк развивает направление премиального обслуживания для физических лиц (включая операции с драгоценными металлами), активно участвуют в сделках слияния и поглощения в финансовом секторе. В сентябре 2026 года АО «Экспобанк» приобрел контрольный пакет акций «СДМ-Банк» (ПАО).

Активы-нетто по состоянию на 01.07.2026 составляют 345,3 млрд руб., капитал – 65,3 млрд руб., прибыль по итогам 6 месяцев 2026 года составила 4,9 млрд руб. (за 12 месяцев 2025 года: 10,2 млрд руб.).

Сеть дополнительных офисов Банка состоит из 3 филиалов (в Новосибирске, Южно-Сахалинске, Курске) и 28 дополнительных офисов. Все отделения обслуживают как юридических, так и физических лиц. Численность персонала Банка составляет более 1,5 тыс. человек.

Сайт Банка в сети Интернет: https://expobank.ru/

ОБОСНОВАНИЕ ПРИСВОЕННОГО РЕЙТИНГА

Ключевыми положительными факторами рейтинговой оценки являются:

• высокие оценки показателей ликвидности и достаточности капитала: нормативы ликвидности соблюдаются с запасом (Н2=103,13%; Н3=257,47%; Н4=37,35%), показатель стресс-ликвидности по состоянию на 01.07.2026, согласно расчетам Агентства, оценивается на высоком уровне. Ликвидные активы представлены денежными средствами и их эквивалентами; остатками на корреспондентском счете в Банке России; остатками на счетах НОСТРО; размещенными МБК и сделками РЕПО срочностью до 30 дней, их доля в активах-нетто на отчетную дату составляет 11,7%. Уровень капитала Банка является достаточным для соблюдения регуляторных нормативов Банка России с запасом, дистанция до нарушения нормативов, согласно Методологии Агентства, оценивается на уровне выше среднего (по состоянию на 01.07.2026 Н1.0=18,75%; Н1.1=16,31%; Н1.2=17,43). Динамика роста капитала за последние 12 месяцев является положительной (+11,7%). Показатель финансовой независимости, определяющий возможность фондирования Банка за счет собственных средств, оценивается на высоком уровне и на отчетную дату составляет 18,9%. Стресс-тест достаточности капитала в течение всего рассматриваемого периода находится в положительной зоне;
• высокие показатели операционной эффективности и рентабельности деятельности: по состоянию на 01.07.2026 прибыль после налогообложения составила 4,9 млрд руб., что выше прибыли за аналогичный период 2025 года за счет роста чистого процентного и чистого комиссионного доходов, доходов от операций с иностранной валютой и их переоценки, при этом давление на финансовый результат оказал объем сформированных резервов по ссудной задолженности и убытки от операций с ценными бумагами. Уровень рентабельности капитала оценивается на высоком уровне (на 01.07.2026 ROE=17,1%); показатель чистой процентной маржи (mNIM), показывающий разницу между стоимостью процентных активов и процентных пассивов, составляет 4,4% (оценка на среднем уровне); покрытие операционных расходов Банка собственными операционными доходами (процентным и комиссионным) оценивается на высоком уровне (CTI=34,5%);
• положительная оценка бизнес-профиля: качество корпоративного управления, деловая репутация, опыт успешной реализации сделок слияния и поглощения в финансовом секторе оцениваются Агентством положительно. Стратегия развития Банка составлена на трехлетнем горизонте, представлена в виде отдельного документа с прогнозом до 2028 года в соответствии с видением менеджмента конкурентных преимуществ Банка в ключевых сегментах бизнеса. Показатели диверсификации бизнеса КО оцениваются на среднем уровне по источникам доходов (HHI=48,1%).

 Ключевыми сдерживающими факторами рейтинговой оценки являются:

• умеренная оценка качества активов: риск концентрации на крупных клиентах оценивается Агентством как средний, на последнюю анализируемую дату норматив максимального размера риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков (Н6) равен 15,92%. Задолженность крупнейшего заемщика составляет 6,1% величины совокупного кредитного портфеля, на ТОП-10 крупнейших клиентов приходится 44,9% величины совокупного кредитного портфеля. На 01.07.2026 совокупный уровень просроченной задолженности (отношение просроченной задолженности и просроченных процентов к величине кредитного портфеля до вычета резервов) по РСБУ составляет 4,9% и находится на среднем уровне, доля реструктурированной задолженности невысокая 5,7%, обеспеченность кредитного портфеля на отчетную дату составляет 71%, что оценивается Агентством на невысоком уровне, кредитный портфель растет (+9,4% за 12 месяцев) преимущественно за счет выдач кредитов корпоративным клиентам (+32,6% за 12 месяцев), при этом Банк поддерживает объем портфеля физических лиц через приобретения прав требования;
• снижение темпов прироста ресурсной базы: несмотря на высокую оценку значения индекса HHI по источникам внешнего фондирования на 01.07.2026 (24,1%), динамика ресурсной базы Банка за 12 месяцев умеренно положительная (+2,2%), что значительно ниже аналогичного показателя годом ранее (+42,2%), в основном данная динамика обусловлена снижением остатков на депозитных счетах клиентов Банка (физических и юридических лиц).

На указанные выше количественные и качественные факторы приходится наибольший вес от общего веса предусмотренных применявшейся методологией факторов, учитываемых при оценке собственной кредитоспособности рейтингуемого лица.

КЛЮЧЕВЫЕ ДОПУЩЕНИЯ

Ключевые допущения НРА, использованные при рейтинговом анализе КО:

• стабильность макроэкономической ситуации и банковского сектора в России в среднесрочной перспективе;
• отсутствие законодательных и регуляторных изменений, а также предписаний, негативно влияющих на деятельность Банка;
• следование действующей стратегии развития, предоставленной Банком.

ФАКТОРЫ, КОТОРЫЕ МОГУТ ВЛИЯТЬ НА УРОВЕНЬ РЕЙТИНГА В ТЕЧЕНИЕ БЛИЖАЙШИХ 12 МЕСЯЦЕВ

Будущие события, которые могут оказать позитивное влияние на уровень рейтинга:

• положительная динамика собственного капитала;
• сохранение качества кредитного портфеля, а также рост объема активов, обладающих высоким кредитным качеством;
• развитие дистанционных каналов продаж и дальнейшее увеличение диверсификации активов;
• сохранение показателей ликвидности и рентабельности деятельности Банка;
• успешное внедрение новых цифровых сервисов.

Будущие события, которые могут оказать негативное влияние на уровень рейтинга:

• усиление конкуренции со стороны других кредитных организаций, отражающееся на сокращении ресурсной базы (свыше 20%);
• существенное снижение показателей ликвидности и рентабельности;
• ухудшение качества кредитного портфеля Банка;
• существенное снижение объемов операций значимых клиентов;
• негативные события репутационного характера.

ПРОГНОЗ

«Стабильный» прогноз предполагает с высокой долей вероятности сохранение текущего уровня рейтинга в течение следующих 12 (двенадцати) месяцев.

Конфликтов интересов в рамках рейтингового анализа и присвоения рейтинга выявлено не было.

Настоящий пресс-релиз подготовлен Обществом с ограниченной ответственностью «Национальное Рейтинговое Агентство» (ООО «НРА»). Содержащаяся в пресс-релизе информация раскрывается в соответствии с действующим законодательством Российской Федерации, является интеллектуальной собственностью ООО «НРА», все права на нее охраняются действующим законодательством; ее распространение без ссылки на источник не допускается. Законным источником публикации документа является официальный сайт ООО «НРА» в информационно-телекоммуникационной сети Интернет по адресу: www.ra–national.ru.

ООО «НРА» и любые его работники не несут ответственности за любые последствия, которые наступили у лиц, ознакомившихся с настоящим пресс-релизом, в результате их самостоятельных действий в связи с полученной из него информацией, в том числе за любые убытки или ущерб иного характера, прямо или косвенно связанные с такими действиями. Содержащаяся в пресс-релизе информация, включая присвоенные рейтинги и иные результаты экспертной работы, представляет собой выражение независимого мнения ООО «НРА» на дату подготовки пресс-релиза, и любые сделанные в нем предположения, выводы и заключения не имели целью и не являются предоставлением рекомендаций по принятию инвестиционных решений и проведению операций на финансовых рынках или консультацией по вопросам ведения финансово-хозяйственной деятельности. Обновление информации после публикации пресс-релиза осуществляется только в случаях, предусмотренных действующим законодательством Российской Федерации или заключенным ООО «НРА» договором.