ПРИСВОЕН КРЕДИТНЫЙ РЕЙТИНГ

Общество с ограниченной ответственностью «Национальное Рейтинговое Агентство» (далее – НРА, Агентство) присвоило кредитный рейтинг «НТХ БАНК АО» на уровне «ВВ|ru|», прогноз по рейтингу «стабильный».

РЕЗЮМЕ

Кредитный рейтинг (далее – Рейтинг) «НТХ БАНК АО» (далее – кредитная организация / КО) на уровне «ВВ|ru|» обусловлен:

высокими показателями достаточности капитала;
хорошим качеством активов;
достаточными показателями ликвидности.

Уровень рейтинга ограничивается:

невысокой оценкой бизнес-профиля;
невысокой диверсификацией ресурсной базы;
невысокими показателями рентабельности и операционной эффективности деятельности.

«НТХ БАНК АО» является небольшим по размеру активов и капитала коммерческим Банком с универсальной лицензией (входит в ТОП-200 банков по активам), регистрационный номер 3390.

Активы-нетто по состоянию на 01.07.2025 составляют 3,9 млрд руб., капитал – 2,4 млрд руб., чистая прибыль по итогам 1 полугодия 2025 года составляет 0,3 млрд руб.

Банк является участником системы обязательного страхования вкладов, членом Ассоциации банков России (Ассоциация «Россия»).

Банк специализируется на оказании финансовых услуг для крупнейших корпоративных клиентов, а также проведении операций на рынках капитала в РФ.

24 декабря 2024 года французская группа Natixis закрыла сделку по продаже российского дочернего банка «Натиксис Банк АО». На основе полученных данных можно сделать вывод о прозрачности структуры собственности.

10 июля 2025 года произошла смена наименования КО с Акционерное Общество «Натиксис Банк» («Натиксис Банк АО») на Акционерное общество «НТХ БАНК» («НТХ БАНК АО»).

Головной офис Банка расположен в г. Москве, филиальная сеть отсутствует.

Сайт Банка в сети Интернет: https://www.ntx-bank.ru

ОБОСНОВАНИЕ ПРИСВОЕННОГО РЕЙТИНГА

Ключевыми положительными факторами рейтинговой оценки являются:

высокие показатели достаточности капитала: нормативы достаточности капитала Банка существенно выше минимально установленных требований Банка России (по состоянию на 01.07.2025 Н1.0=94,61%, Н1.1=81,11%, Н1.2=81,11%); устойчивость капитала к реализации кредитных рисков является высокой (стресс-тест достаточности капитала в течение всего рассматриваемого периода находится в положительной зоне). Собственные средства (капитал) за последние 12 месяцев уменьшились на 65,2% (до 2,4 млрд руб.) ввиду погашения субординированного депозита в рамках сделки по продаже Банка;
хорошее качество активов: начиная с февраля 2025 года Банк начал размещать межбанковские кредиты, а с апреля – заниматься выдачей корпоративных кредитов. На основе предоставленных данных качество заемщиков можно оценить как хорошее – портфель банков-контрагентов представлен преимущественно банками обладающими высокими кредитными рейтингами, кредиты заемщиков-юридических лиц также, согласно предоставленным данным, имеют хорошее кредитное качество. Кредитный портфель обеспечен имуществом на 373,2%, доля просроченной задолженности составляет 0,09%, просроченная задолженность зарезервирована на 100%. Показатель стоимости риска (COR) на 01.07.2025 составляет 0,53%, что оценивается Агентством на высоком уровне;
достаточные показатели ликвидности: доля ликвидных активов составляет 69,6%, они представлены остатками на счетах в Банке России и НОСТРО, а также размещенными межбанковскими кредитами. По состоянию на 01.07.2025 наибольшую долю в активах (66,9% активов-нетто) занимают средства, размещенные в виде межбанковских кредитов сроком до 30 дней в банках-резидентах, имеющих высокие кредитные рейтинги. Ликвидность Банка можно признать достаточной, «запаса» ликвидности хватает для выполнения нормативов ликвидности, установленных Банком России: на 01.07.2025 Н2=51,06% Н3=186,14%, Н4=10,41%; показатель стресс-ликвидности на 01.07.2025 оценивается на высоком уровне.

Ключевыми сдерживающими факторами рейтинговой оценки являются:

невысокая оценка бизнес-профиля: масштабы бизнеса Банка на российском банковском рынке являются небольшими. Бренд Банка после переименования слабо узнаваем на федеральном уровне. Стратегия Банка утверждена в июне 2025, и в настоящее время нет возможности оценить ее реализацию. Обслуживание клиентов происходит в основном с использованием дистанционных каналов. Банк не ориентирован на расширение географии своего присутствия в других регионах. Агентство оценивает корпоративное управление и систему управления рисками Банка как соответствующие масштабам и направлениям деятельности Банка. Показатель диверсификации (зависимости КО от различных направлений банковского бизнеса) по состоянию на 01.07.2025 оценивается на среднем уровне по работающим активам (HHI=54,6%), и на невысоком по источникам доходов (HHI=82,6%). Основным источником фондирования на 01.07.2025 являются остатки на ЛОРО-счетах, которые по состоянию на отчетную дату занимают 87,4% обязательств Банка (+147% за год);
невысокой диверсификацией ресурсной базы: ввиду погашения субординированного депозита резко сократился объем ресурсной базы, что повлияло на оценку источников фондирования Банка (-72% за 12 месяцев, на 01.07.2025 составляет 1,5 млрд руб.). Диверсификация источников фондирования оценивается на невысоком уровне (по состоянию на 01.07.2025 HHI=86,8%), основным источником внешнего фондирования являются остатки на счетах ЛОРО банков-нерезидентов (87,4% обязательств);
невысокие показатели рентабельности и операционной эффективности деятельности: уровень рентабельности капитала Банка в течение всего рассматриваемого периода оценивается на невысоком уровне (на 01.07.2025 показатель ROE = 2,94%); покрытие операционных расходов Банка собственными операционными доходами оценивается на уровне выше среднего (на 01.07.2025 показатель CTI=51,32%). Показатель чистой процентной маржи, рассчитанный по методологии Агентства, оценивается на среднем уровне, и на 01.07.2025 составляет mNIM=6,33%.

КЛЮЧЕВЫЕ ДОПУЩЕНИЯ

Ключевые допущения НРА, использованные при кредитном рейтинговом анализе КО:

стабильность макроэкономической ситуации и банковского сектора в России в среднесрочной перспективе;
сохранение состава ключевых акционеров, влияющих на деятельность Банка;
следование действующей стратегии развития, предоставленной Банком.

ФАКТОРЫ, КОТОРЫЕ МОГУТ ВЛИЯТЬ НА УРОВЕНЬ РЕЙТИНГА В ТЕЧЕНИЕ БЛИЖАЙШИХ 12 МЕСЯЦЕВ

Будущие события, которые могут оказать поддержку текущему уровню рейтинга:

рост кредитного портфеля при сохранении его качества;
повышение диверсификации ресурсной базы по внешним источникам фондирования;
улучшение показателей диверсификации бизнеса по источникам дохода и по работающим активам;
совершенствование и развитие системы управления рисками и корпоративного управления в соответствии с ростом масштабов бизнеса.

Будущие события, которые могут оказать негативное влияние на уровень рейтинга:

усиление конкуренции со стороны крупных кредитных организаций и ослабление рыночных позиций;
ухудшение качества кредитного портфеля;
ухудшение показателей достаточности капитала, ликвидности, рентабельности и операционной эффективности;
негативные события репутационного характера.

Базовый рейтинг (оценка собственной кредитоспособности) присвоен на уровне «ВВ|ru|». Методология учета внешней поддержки при присвоении кредитных рейтингов по национальной рейтинговой шкале для Российской Федерации не применялась.

Рейтинговое действие осуществлено на основе финансовой отчётности по РСБУ на 01.07.2025 и МСФО за 2024 год.

ПРОГНОЗ

«Стабильный» прогноз предполагает с высокой долей вероятности сохранение текущего уровня рейтинга в течение следующих 12 (двенадцати) месяцев.

ДОПОЛНИТЕЛЬНАЯ ИНФОРМАЦИЯ

Первичное присвоение кредитного рейтинга	Рейтинг присваивается впервые
Дата первого опубликованного рейтинга	31-07-2025
Дата последнего опубликованного рейтинга	31-07-2025
Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза	Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по кредитному рейтингу ожидается в течение 12 месяцев с даты заседания рейтингового комитета, принявшего решение о данном рейтинговом действии.
Методологии, применявшиеся при определении рейтинга	Методология присвоения кредитных рейтингов кредитным организациям по национальной рейтинговой шкале для Российской Федерации.
	Дополнительные услуги КО не оказывались.
Существенные источники информации, используемые при определении рейтинга	Информация, предоставленная Кредитной организацией. Данные, размещенные на сайте Кредитной организации. Информация из базы данных СПАРК. Данные, опубликованные Банком России.
Имеющиеся ограничения рейтинга или прогноза по рейтингу	Кредитный рейтинг присвоен с учетом всей имеющейся в распоряжении Агентства информации о Кредитной организации, которую Рейтинговый комитет считает заслуживающей доверия и потенциально значимой для принятия решения о присвоении кредитного рейтинга, а также отвечающей утвержденной Агентством Методологии. Рейтинговые аналитики принимают все надлежащие меры для того, чтобы удостовериться в качестве, достаточности и достоверности информации для применения Методологии, а также надежности источников информации, но не проводят всестороннюю проверку или независимую верификацию получаемой информации.

Конфликтов интересов в рамках рейтингового анализа и присвоения рейтинга выявлено не было.

Настоящий пресс-релиз подготовлен Обществом с ограниченной ответственностью «Национальное Рейтинговое Агентство» (ООО «НРА»). Содержащаяся в пресс-релизе информация раскрывается в соответствии с действующим законодательством Российской Федерации, является интеллектуальной собственностью ООО «НРА», все права на нее охраняются действующим законодательством; ее распространение без ссылки на источник не допускается. Законным источником публикации документа является официальный сайт ООО «НРА» в информационно-телекоммуникационной сети Интернет по адресу: www.ra-national.ru.

ООО «НРА» и любые его работники не несут ответственности за любые последствия, которые наступили у лиц, ознакомившихся с настоящим пресс-релизом, в результате их самостоятельных действий в связи с полученной из него информацией, в том числе за любые убытки или ущерб иного характера, прямо или косвенно связанные с такими действиями. Содержащаяся в пресс-релизе информация, включая присвоенные рейтинги и иные результаты экспертной работы, представляет собой выражение независимого мнения ООО «НРА» на дату подготовки пресс-релиза, и любые сделанные в нем предположения, выводы и заключения не имели целью и не являются предоставлением рекомендаций по принятию инвестиционных решений и проведению операций на финансовых рынках или консультацией по вопросам ведения финансово-хозяйственной деятельности. Обновление информации после публикации пресс-релиза осуществляется только в случаях, предусмотренных действующим законодательством Российской Федерации или заключенным ООО «НРА» договором.

Дата комитета: 29-07-2025

Ведущий рейтинговый аналитик

Бородулин Константин

Управляющий директор рейтингов финансовых институтов

+7 (495) 122-22-55

borodulin@ra-national.ru

Второй рейтинговый аналитик

Хайруллина Айназ

Старший директор рейтингов финансовых институтов